Trendy v Německu: co vlastně znamená „Rentenversicherung Nachzahlung“ pro váš důchod
Trendy v Německu dnes večer: vyhledávání „Rentenversicherung Nachzahlung“ — dobrovolné zpětné platby do německého státního důchodu. Většina lidí, kteří to googlí, se snaží zjistit, zda tato matematika skutečně funguje.
Zkrácená verze: Německo vám umožňuje dobrovolné zpětné příspěvky do státního důchodu (Deutsche Rentenversicherung), abyste vyplnili roky, kdy jste neplatili dost – nejčastěji během vysoké školy, pobytu v zahraničí nebo samostatné výdělečné činnosti bez povinnosti přispívat. Lhůta pro zpětné splacení za roky mezi 16. a 27. rokem je vaše 45. narozeniny. To mi chybí a dveře se na ty roky zavřou.
Na co se vlastně lidé ptají
Prudký trend není o náhlé změně politiky. Jde o zpomalené uvědomění si, že německý zákonný důchod je na tom v porovnání s očekáváním špatně a lidé ve věku 30 a 40 let počítají, zda má doplácení smysl. Neexistuje jediná odpověď. Záleží na tom, kolik zaplatíte, za jak dlouho budete vybírat, jaká bude návratnost vašich alternativních investic a jak jste si jisti, že systém vyplatí, jak bylo slíbeno.
Hrubá mechanika: za každý chybějící měsíc zaplatíte částku rovnající se standardní sazbě příspěvku (v současnosti 18,6 % zvoleného měsíčního základu, mezi zhruba 100 a 1 400 eury). Na oplátku získáte Entgeltpunkte – penzijní body – které se při odchodu do důchodu promítnou do měsíční výplaty. Doba zvratu (jak dlouho musíte žít po odchodu do důchodu, aby se vám vrátila zpětná platba) je obvykle 10–14 let. Kopie Stiftung Warentest's Rentenversicherung Ratgeber (kolem 15 EUR) je nejčistší sešlý, jaký jsem v tisku viděl.
Když dobrovolné zpětné platby mají smysl
Nejjasnější případ: blíží se vám 45 let s univerzitními roky, které ukazují příspěvky „0“, nyní jste ve stabilní práci a vyděláváte slušné peníze a jinak byste tyto peníze nechali na spořícím účtu. Vyplněním tří nebo čtyř univerzitních let za pár tisíc eur si dnes koupíte smysluplný měsíční nárůst na celý život od 67 let. Pokud se dožijete 80 let, jste o hodně napřed.
Druhý jasný případ: ve věku 63 let se blížíte kvalifikaci pro předčasný odchod do důchodu a schází vám několik měsíců, kdy jste odváděli příspěvky. Cílená zpětná platba k vyrovnání této hranice může posunout váš odchod do důchodu o několik let – často je matematika natolik dramatická, že se sama zaplatí během prvních šesti měsíců.
Třetí případ: samostatně výdělečně činní Němci, kteří nemuseli přispívat a chtějí přidat základní vrstvu zaručeného důchodového příjmu. Státní důchod je indexován inflací, což je těžké napodobit v soukromých investičních portfoliích.
Když ne
Pokud jste mladí, relativně dobře placení a dostatečně disciplinovaní na to, abyste investovali stejné peníze do levného portfolia ETF, matematika často upřednostňuje soukromé investice. 30letý časový horizont při 5-7% reálných výnosech vytváří větší konečný zůstatek než ekvivalentní státní penzijní příspěvek a vy si zachováte flexibilitu – aktiva můžete předat svým dětem, pokud zemřete předčasně, což státní penze neumožňuje. Většina Němců, kteří to dotáhnou, používá robo-poradce, jako je Scalable Capital nebo Trade Republic, nebo si koupí Průvodce MSCI World ETF a DIY to přes Sparkasse nebo DKB Depot.
Pokud jste ve špatném zdravotním stavu nebo máte rodinnou anamnézu, která naznačuje kratší životnost, dobrovolné příspěvky jsou horší sázkou. Zlomový zisk závisí na tom, že sbíráte mnoho let po odchodu do důchodu.
Pokud jste již na cestě k dosažení maximálního počtu penzijních bodů (jste vysoce vydělávající a přispíváte plnou částkou více než 35 let), marginální zpětná platba vám koupí velmi málo, protože systém omezuje počet bodů, které můžete ročně získat.
Tři otázky, které stojí za to zodpovědět, než napíšete šek
Za prvé: jak jsem si jistý, že německý penzijní systém bude vyplácet sazbu, kterou v současnosti slibuje? Demografie nejsou přátelské. Méně pracujících platících, více důchodců vybírá. Reformy v příštích dvou desetiletích pravděpodobně sníží náhradový poměr, zvýší věk odchodu do důchodu nebo obojí. Pokud předpokládáte snížení o 10–15 % ze slíbených výhod, prodlouží se odpovídajícím způsobem doba zvratu.
Za druhé: jaké je moje skutečné alternativní využití pro peníze? „Investujte to do akcií“ zní teoreticky dobře. V praxi mnoho lidí, kteří říkají, že to investují, nikdy neučiní. Hotovost leží na běžném účtu a roky nic nevydělává. Pokud jste to upřímně vy, vynucený závazek státního příspěvku na důchod by mohl být lepší výsledek.
Za třetí: kolik likvidity potřebuji? Dobrovolné příspěvky jsou nevratné. Jakmile zaplatíte, nemůžete se uvolnit. Pokud existuje nějaká šance, že tyto peníze budete v příštích 5–10 letech potřebovat na dům, firmu nebo nouzovou situaci, nevkládejte je.
Pokud se blížíte k termínu 45 a matematika vypadá zhruba příznivě, zvažte spíše částečné zpětné platby než vyplňování každého chybějícího měsíce. Zaplaťte dost, abyste zamkli právo a později doplnili další. Systém umožňuje částečné plnění a vy si ponecháte volitelnost. Pevná látka Německý zápisník Finanzplaner porazí tabulku pro sledování let, které jste prošli.
Debata Rentenversicherung nekončí. Bude to jedno z určujících politických témat příštího desetiletí v Německu. Když si teď uděláte osobní matematiku, dostanete náskok před jakýmikoli změnami politik, které se později objeví.
Jste připraveni nakupovat? Porovnejte Finance a investování napříč prodejnami → 📚 Nebo procházet kurzy investování a peněz v digitálním zboží →
